Corretor de opções de petróleo

Futuros e Opções do Petróleo Bruto.

EGuide de Negociação de Futuros de Petróleo Bruto.

Oferecer excelente flexibilidade e transparência de preços Fornecer o fórum mais fluido do mundo para o comércio de petróleo bruto. Contrato de futuros de maior volume do mundo em uma commodity física Atenda às diversas necessidades do mercado físico.

Futuros do petróleo bruto: Coisas para saber:

Unidade de negociação é de 1.000 barris O ponto de entrega é Cushing, Oklahoma, que também é acessível para os mercados internacionais via pipelines Entrega prevista para vários graus de crudes estrangeiros nacionais e internacionalmente negociados Seis tipos de opções: estilo americano, calendário spread, spreads de crack, preço médio, estilo europeu e diário.

Futuros do petróleo bruto.

O petróleo bruto é a commodity mais negociada do mundo. Os crus leves e doces são preferidos pelos refinadores devido ao seu baixo teor de enxofre e rendimentos relativamente altos de produtos de alto valor, como gasolina, óleo diesel, óleo de aquecimento e combustível de aviação.

A NYMEX, uma bolsa membro do CME Group, também lista para negociar eletronicamente um contrato de futuros financeiramente estabelecido para o petróleo bruto de Dubai; um contrato futuro sobre o diferencial entre o contrato futuro de petróleo leve e petróleo bruto e o rio Canadian Bow River em Hardisty, Alberta; e contratos futuros sobre os diferenciais da luz, contratos futuros de petróleo cru e quatro tipos domésticos de petróleo: Light Louisiana Sweet, West Texas Intermediate Midland, West Texas Sour e Mars Blend.

Como comprar opções de petróleo.

As opções de petróleo bruto são o derivativo de energia mais amplamente negociado na Bolsa Mercantil de Nova York (NYMEX), um dos maiores mercados de produtos derivativos do mundo. O subjacente dessas opções não é, na verdade, o petróleo bruto em si, mas os contratos futuros de petróleo bruto. Assim, apesar de seus nomes, as opções de petróleo bruto são, de fato, opções sobre futuros.

Ambas as opções americanas e européias estão disponíveis no NYMEX. As opções americanas, que permitem ao detentor exercer a opção a qualquer momento durante o seu vencimento, são exercidas em contratos futuros subjacentes. Assim, um operador que tenha, por exemplo, um longo prazo sobre as opções de compra / venda de petróleo dos EUA, assume posições longas / curtas sobre o contrato futuro de petróleo bruto subjacente.

Abaixo, a tabela resume as posições de opções americanas que uma vez exercidas resultam na respectiva posição de futuros subjacentes mostrada na segunda coluna.

Posição de opção de petróleo bruto americano.

Após o exercício das respectivas opções de petróleo bruto.

Opção de longa chamada.

Por exemplo, suponhamos que em 25 de setembro de 2014, um trader chamado "Helen" assumiu uma longa posição de compra em opções de petróleo bruto americanas em fevereiro de 2015. Futuros ao preço de exercício de US $ 90 por barril. Em 1º de novembro de 2014, o preço futuro de fevereiro de 2015 é de US $ 96 por barril e Helen quer exercer suas opções de compra. Ao exercer as opções, ela entraria em uma longa posição de futuros de fevereiro de 2015 ao preço de US $ 90. Ela pode optar por esperar até o vencimento e aceitar a entrega do petróleo bloqueado ao preço de US $ 90 por barril, ou pode fechar a posição de futuros imediatamente para garantir US $ 6 (= US $ 96 a US $ 90) por barril. Levando em conta que um tamanho de contrato de opção de petróleo bruto é de 1.000 barris, os US $ 6 por barril devem ser multiplicados por 1.000, chegando assim a um pagamento de US $ 6.000 da posição.

O tipo europeu de opções de petróleo é liquidado em dinheiro. Observe que, ao contrário das opções americanas, as opções européias só podem ser exercidas na data de vencimento. No vencimento de uma opção de compra (venda), o valor será a diferença entre o preço de ajuste dos futuros de petróleo bruto subjacentes (preço de exercício) e o preço de exercício (preço de liquidação dos futuros de petróleo bruto) multiplicado por 1.000 barris; zero, o que for maior.

Por exemplo, suponha que em 25 de setembro de 2014, Helen, o trader, assumisse uma posição comprada em opções de petróleo bruto europeu em fevereiro de 2015, a um preço de exercício de US $ 95 por barril e que a opção custaria US $ 3,10 por barril. As unidades de contratos futuros de petróleo bruto são 1.000 barris de petróleo bruto. Em 1º de novembro de 2014, o preço futuro do petróleo bruto é de US $ 100 / barril e Helen deseja exercer as opções. Uma vez que ela faz isso, ela recebe ($ 100- $ 95) * 1000 = $ 5.000 como pagamento da opção. Para calcular o lucro líquido da posição, precisamos subtrair os custos da opção (o prêmio que a posição da opção comprada paga à posição da opção curta no início da transação) de US $ 3.100 (US $ 3.1 * 1.000). Assim, o lucro líquido da posição de opção é de US $ 1.900 (US $ 5.000 - US $ 3.100).

Opções de petróleo versus futuros de petróleo.

Os contratos de opções dão aos titulares (posições longas) o direito, mas não a obrigação de comprar ou vender o subjacente (dependendo se a opção é chamada ou colocada). Assim, as opções têm um perfil de risco-retorno não-linear que é melhor para os comerciantes de petróleo bruto que preferem a proteção downside. O máximo que um detentor de opções de petróleo bruto pode perder é o custo da opção (prêmio) que é pago ao lançador da opção (vendedor). Contratos futuros, no entanto, não dão a oportunidade de contratar os lados, uma vez que eles têm um perfil linear de risco e retorno. Os comerciantes de futuros podem perder a posição inteira durante um movimento adverso do preço subjacente. Os comerciantes que não desejam se preocupar com entregas físicas que possam exigir muito trabalho em papel e procedimentos complexos podem preferir opções de petróleo para futuros de petróleo. Mais especificamente, as opções europeias são liquidadas em dinheiro - o que significa que, uma vez exercidas as opções, o detentor da opção recebe o pagamento positivo na forma de dinheiro. Nesse caso, a entrega e a aceitação não são um problema para os lados do contrato. Os futuros de petróleo bruto negociados no NYMEX, no entanto, são liquidados fisicamente. O comerciante que tem posição vendida em um contrato futuro deve entregar 1000 barris de petróleo bruto no vencimento e a posição comprada deve aceitar a entrega. Quando a exigência inicial de margem de futuros for maior do que o prêmio exigido para a opção de futuros similares, as posições de opções oferecem alavancagem extra, liberando parte do capital necessário para a margem inicial. Por exemplo, imagine que a NYMEX exija US $ 2.400 como margem inicial para um contrato futuro de petróleo bruto de fevereiro de 2015 que tenha um subjacente de 1.000 barris de petróleo bruto. No entanto, podemos encontrar uma opção de petróleo bruto em fevereiro de 2015, que custa US $ 1,2 / barril. Assim, um comerciante pode comprar dois contratos de opção de petróleo que custariam exatamente US $ 2.400 (2 * US $ 2.1 * 1.000) e representam 2000 barris de petróleo bruto. No entanto, vale a pena notar que o preço mais baixo das opções será refletido no dinheiro das opções. Em contraste com a posição de futuros, as posições longas de opções de compra / venda não são posições de margem e, portanto, não exigiriam qualquer margem inicial ou de manutenção e, portanto, não acionariam uma margem de lucro. Isso, por sua vez, permite que o operador de posição de opções longas sustente melhor as flutuações de preço sem qualquer requisito de liquidez adicional. O trader deve ter liquidez suficiente para suportar flutuações de preço de curto prazo. Contratos de opção longos ajudam a evitar isso. Os comerciantes têm a oportunidade de cobrar prêmios vendendo (assumindo assim altos riscos) opções de petróleo bruto. Se os traders não esperam que os preços do petróleo cru mudem fortemente para qualquer direção (para cima ou para baixo), as opções de petróleo criam uma oportunidade para que eles obtenham lucro escrevendo (vendendo) opções de petróleo fora do dinheiro. Lembre-se de que uma posição de opção curta coleta o prêmio e assume o risco. Assim, a venda de opções fora do dinheiro, seja call ou put, permitirá que elas lucrem com a cobrança de prêmios, caso a opção acabe ficando fora do dinheiro. Os contratos de futuros, por natureza, não incluem pagamentos adiantados, portanto, eles não oferecem esse tipo de oportunidade para os comerciantes.

Os comerciantes que buscam proteção de baixa no comércio de petróleo podem querer negociar opções de petróleo que são negociadas principalmente na NYMEX. Em contrapartida, os detentores de opções premium de petróleo pagos antecipadamente obtêm risco / retorno não linear que normalmente não seriam oferecidos por contratos futuros. Além disso, os operadores de opções longas não enfrentam chamadas de margem que exigem que os negociadores tenham flexibilidade suficiente para sustentar sua posição. As opções européias são ótimas para os comerciantes que desejam liquidação em dinheiro.

(Referências externas usadas na pesquisa desta peça: Oilprice, The Options Guide)

NYMEX Crude Oil Futures e Mercado de Opções de Negociação.

* As informações contidas nesta página da Web provêm de fontes consideradas confiáveis. Nenhuma garantia está sendo feita para a precisão ou integridade do conteúdo.

Troca clara doce do mercado de futuros do petróleo bruto.

Os contratos futuros de petróleo bruto são a commodity mais negociada do mundo, e o contrato de futuros de petróleo leve da NYMEX é o fórum mais fluido do mundo para futuros negócios de petróleo bruto, bem como o contrato de maior volume do mundo negociado em uma commodity física. Gestão de risco adicional e oportunidades de negociação são oferecidas através de opções sobre o contrato futuro de petróleo bruto; opções de spread de crack sobre o diferencial de preços de contratos futuros de óleo de aquecimento versus contratos futuros de petróleo bruto ou contratos futuros de gasolina sem chumbo versus futuros de petróleo bruto. O contrato futuro de petróleo bruto da NYMEX pode ser o contrato futuro de energia mais importante do mundo.

Futuros do Petróleo Bruto e Factos Rápidos das Opções.

Contrato de 1.000 barris.

movimento de um centavo é igual a $ 10.

negocia todos os meses.

Símbolo de futuros de petróleo bruto (CL)

Aqui está a brochura do CME Group / NYMEX para os futuros e opções do petróleo cru WTI.

Preocupações geopolíticas no Oriente Médio podem causar extrema volatilidade nos mercados de futuros e opções de petróleo bruto, bem como nos destilados, como gasolina sem chumbo e óleo para aquecimento. As tensões com o Irã são especialmente importantes para os comerciantes de energia, porque a produção diária de petróleo bruto do Irã é estimada em cerca de 4 milhões de barris. Eles também têm o potencial de atrapalhar ou bloquear o Estreito de Ormuz com sua marinha, o que pode causar grandes atrasos na navegação. Aproximadamente 20% do petróleo mundial passa pelos estreitos, o que torna as tensões geopolíticas com o Irã um fator crítico nos preços futuros do petróleo bruto.

O contrato futuro de petróleo bruto é negociado em unidades de 1.000 barris, e o ponto de entrega é Cushing, Oklahoma, que também é acessível aos mercados spot internacionais por meio de oleodutos. O contrato futuro de petróleo bruto prevê a entrega de vários graus de petróleo bruto estrangeiro, nacional e internacionalmente negociado, e atende às diversas necessidades do mercado físico de petróleo bruto.

Durante os ataques terroristas de 11 de setembro, o NYMEX foi destruído, mas em poucos dias os mercados de futuros de petróleo bruto e de opções de petróleo estavam sendo negociados novamente. Este é um testemunho da força e viabilidade dos mercados futuros de energia e das bolsas de commodities nos Estados Unidos da América.

Os Contratos Futuros de Petróleo Bruto - Preços de Petróleo Bruto.

As negociações do contrato futuro de petróleo bruto do Oriente Médio com os preços cotados em dólares e centavos por barril (US $ 00,00 / bbl) e uma unidade contratada de 1.000 barris. As regras de flutuação de preço max / min são consistentes com o contrato futuro leve e bruto da Bolsa, assim como os procedimentos de liquidação.

Após o último dia de negociação regular, a liquidação final do contrato futuro de petróleo bruto é baseada na liquidação em dinheiro contra a média mensal acumulada do índice ao longo do mês do contrato. O cálculo do preço final de liquidação de futuros do petróleo bruto é concluído na data final do negócio do mês do contrato (por exemplo, 30 de outubro para o contrato de outubro de 1998).

Você é um hedger de petróleo bruto? Se sim, clique aqui para saber mais.

Opções de petróleo bruto em contratos futuros explicados.

Uma opção de compra de petróleo bruto dá ao comprador o direito, mas não a obrigação de comprar o contrato de futuros subjacente para um período de tempo específico e um preço específico (preço de exercício). Digamos que você queria comprar uma opção de compra de petróleo bruto de US $ 50 em fevereiro e pagar um prêmio de US $ 1.900.

Isso significa que você comprou o direito, mas não a obrigação de comprar 1.000 barris de petróleo bruto em fevereiro por US $ 50 por barril. Naturalmente, muito poucas opções são compradas com a finalidade de receber a entrega, mas esse é um resultado potencial. É provável que você tenha comprado a opção de petróleo para proteger seu risco de preço no mercado físico de petróleo bruto (talvez você seja um produtor e possua um poço de petróleo ou seja um consumidor e possua uma refinaria) ou esteja especulando que os preços do petróleo bruto vai subir em uma tentativa de obter lucro.

Uma opção de venda de petróleo bruto dá ao comprador o direito, mas não a obrigação de vender o contrato de futuros subjacente por um período de tempo específico e um preço específico. Digamos que você queira comprar uma opção de venda de petróleo cru de US $ 40 e pagar um prêmio de US $ 1.150.

Isso significa que você tem o direito, mas não a obrigação, de vender 1.000 barris de petróleo bruto em fevereiro a US $ 40 por barril.

O fator delta de uma opção representa a porcentagem estimada de mudança que uma opção receberá com base nos movimentos do contrato futuro subjacente.

Vamos supor que a opção de compra de petróleo bruto de US $ 50 acima tenha um fator de 30% de delta. Isso significa que, se o contrato futuro subjacente tivesse uma alta de US $ 1.000, a opção de compra acumularia aproximadamente US $ 300 ou 30% de US $ 1.000 no contrato futuro de petróleo bruto.

As opções estão perdendo ativos, o que significa que elas perdem valor à medida que o tempo passa. O teta de uma opção é a medida do decaimento do tempo.

Vamos supor que você tenha comprado uma opção de compra de petróleo bruto de US $ 50 com 60 dias restantes até a expiração. Suponhamos também que os preços futuros do petróleo bruto tenham se movido muito pouco no último mês e sejam exatamente o mesmo preço 30 dias depois. Sua opção terá perdido 30 dias de tempo e, portanto, valerá menos hoje que foi quando faltavam 60 dias para a expiração.

Vega é uma medida da volatilidade implícita de um contrato de opção no que se refere ao seu contrato futuro subjacente. Por exemplo, se o contrato futuro subjacente for extremamente volátil, a volatilidade implícita das opções desse contrato futuro será afetada.

Em um ambiente de alta volatilidade implícita, os prêmios de opções tendem a se expandir. Por outro lado, em um ambiente de baixa volatilidade implícita, os prêmios de opções tendem a diminuir.

* As informações do contrato mudam de tempos em tempos. Por favor clique aqui para ver as especificações mais recentes do contrato e clique aqui para os horários de negociação mais recentes.

Futuros Light Light Crude Oil (WTI) e Opções.

O NYMEX WTI (CL), o benchmark de petróleo mais bruto do mundo, fornece acesso ao preço global do petróleo com o mais diversificado conjunto de contratos de futuros e opções. Agora, com o WTI firmemente reconectado aos mercados globais de energia, os juros em aberto continuam a crescer à medida que os clientes cobrem seu risco no mercado de petróleo.

Alteração de especificação WTI.

Destaques da Especificação WTI:

Em resposta a mudanças na indústria física, e para garantir a continuidade da alta qualidade e integridade do petróleo bruto doméstico light que está sendo entregue contra nossos contratos futuros do NYMEX WTI, adicionaremos cinco parâmetros de teste adicionais às nossas especificações de contratos futuros de WTI começando com o mês de vencimento de janeiro de 2019.

Principais benefícios.

Referência mais lúcida.

Os contratos futuros de petróleo bruto do NYMEX WTI (CL) consolidaram-se firmemente como o benchmark global bruto com volume médio diário de 1,2 milhões em março de 2018 e com a participação de mais de 2,5 milhões de contratos.

Opções Profundas Luidez.

Volume médio diário de opções de petróleo cru (LO) de 159.775 em março de 2018, com 81% negociados eletronicamente.

Tendências de Futuros.

Encontre liquidez ao negociar os futuros do petróleo cru (CL) da WTI durante o horário de negociação prolongado. A média de volume diário é 30% superior a 180K em março de 2018 a partir de 2017.

Uma opção para atender qualquer necessidade.

Escolha a opção que melhor se adapta à sua estratégia / perfil de risco com uma extensa lista de opções sobre futuros WTI, incluindo estilo americano, estilo europeu, mensal, semanal, diário, spread de calendário, spread entre commodities, preço médio e faixa de futuros opções.

Comece com os futuros de energia.

Bem-vindo ao Futuro de Petróleo Bruto da NYMEX.

À medida que você procura adicionar contratos luid e ativamente negociados ao seu portfólio, os futuros do NYMEX WTI Light Sweet Crude Oil lideram as oportunidades de benchmark e gestão eficiente de riscos nos mercados globais de petróleo de hoje. Entender as nuances dos futuros do WTI Crude Oil pode ajudá-lo a gerenciar com mais precisão seus riscos e benefícios desses mercados líquidos.

Opções de petróleo bruto explicadas.

As opções de petróleo bruto são contratos de opção em que o ativo subjacente é um contrato futuro de petróleo bruto.

O detentor de uma opção de petróleo bruto possui o direito (mas não a obrigação) de assumir uma posição comprada (no caso de uma opção de compra) ou uma posição vendida (no caso de uma opção de venda) nos futuros de petróleo bruto subjacentes. o preço de exercício.

Este direito deixará de existir quando a opção expirar após o fechamento do mercado na data de vencimento.

Trocas de opções de petróleo bruto.

Os contratos de opção de petróleo bruto estão disponíveis para negociação na New York Mercantile Exchange (NYMEX).

Os preços da opção NYMEX Light Sweet Crude Oil são cotados em dólares e centavos de dólar por barril e seus futuros subjacentes são negociados em lotes de 1000 barris (42000 galões) de petróleo bruto.

As opções de Brent Crude Oil da NYMEX são negociadas em tamanhos de contratos de 1000 barris (42000 galões) e seus preços são cotados em dólares e centavos de dólar por barril.

Ligue e coloque opções.

As opções são divididas em duas classes - chamadas e puts. As opções de compra de petróleo bruto são compradas por comerciantes que estão otimistas sobre os preços do petróleo bruto. Os comerciantes que acreditam que os preços do petróleo bruto vão cair podem comprar opções de petróleo bruto em vez disso.

Comprar chamadas ou puts não é a única maneira de negociar opções. A venda de opções é uma estratégia popular usada por muitos operadores de opções profissionais. Estratégias de negociação de opções mais complexas, também conhecidas como spreads, também podem ser construídas ao comprar e vender opções simultaneamente.

Opções de Petróleo Bruto vs. Futuros de Petróleo Bruto.

Alavancagem Adicional.

Limite de perdas potenciais.

Como as opções de petróleo bruto apenas concedem o direito mas não a obrigação de assumir a posição de futuros de petróleo bruto subjacente, as perdas potenciais limitam-se apenas ao prémio pago para comprar a opção.

Flexibilidade.

Utilizando apenas opções, ou em combinação com futuros, uma ampla gama de estratégias pode ser implementada para atender a um perfil de risco específico, horizonte de tempo de investimento, consideração de custos e perspectivas sobre a volatilidade subjacente.

Decaimento do Tempo.

As opções têm uma duração limitada e estão sujeitas aos efeitos da queda de tempo. O valor de uma opção de petróleo bruto, especificamente o valor do tempo, é erodido com o passar do tempo. No entanto, uma vez que a negociação é um jogo de soma zero, a decadência do tempo pode ser transformada em um aliado se optar por ser um vendedor de opções em vez de comprá-las.

Saiba mais sobre futuros de petróleo bruto e negociação de opções.

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Opções de petróleo bruto e futuros.

Noções básicas de futuros.

Futuros de energia.

Opções do Localizador de Estratégias.

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Melhores corretores on-line para Futures Trading e Commodities 2018.

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Em camadas: US $ 0,25 a US $ 1,20 por contrato.

Margem de baixa day-trading.

Se você é novo na negociação de futuros e quer se envolver nessa estratégia, deve entender como negociar futuros, determinar os riscos envolvidos e ter suas bases financeiras cobertas.

Os melhores corretores on-line para negociação de futuros em geral.

A TradeStation e a Generic Trade fazem um bom trabalho ao atender dois tipos diferentes de operadores de futuros.

Veja nossa análise da TradeStation. Comissão: Fixo: US $ 1,50 por contrato, por lado ou Tiered: US $ 0,25 & # 8211; US $ 1,20 por contrato, por lado + taxas de câmbio e NFA Margem de day trade: 25% -50% em contratos selecionados; nenhum na maioria dos contratos Mínimo da conta: $ 5.000 Produtos futuros: mais de 200 Suporte ao trader: suporte por telefone 24 horas a partir das 15h30 de domingo. para sexta-feira às 18h Oriental.

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O melhor corretor de futuros deve ter as ferramentas necessárias para pesquisar, testar, personalizar e executar rapidamente seus negócios, atendimento ao cliente 24 horas por dia (acesso a uma mesa de operações para suporte após o expediente), tecnologia confiável e comissões razoáveis. taxas de margem. Essa é uma tarefa difícil para qualquer broker preencher. Então, novamente, o melhor corretor de futuros para você pode não precisar verificar todas as caixas, desde que seja excelente nas áreas de serviço que mais importam para você.

Nas seções abaixo, destacamos as empresas de destaque em várias categorias. É difícil conquistar uma posição como o MVP de futuros do grupo, mas tanto a Generic Trade quanto a TradeStation chegam bem perto.

Cada um se distingue de maneiras diferentes: a TradeStation é uma forte escolha para traders experientes em tecnologia avançada. Começou como uma plataforma exclusivamente para uso por traders profissionais, como fica claro pela amplitude dos mercados cobertos, dados oferecidos e a variedade de opções de negociação, pesquisa e ferramentas personalizáveis ​​na ponta dos dedos de cada cliente. A Generic Trade - uma corretora de futuros e de opções - destaca-se como uma entrada de “baixo custo” de baixo custo para negociação de futuros e opções. Para ver se sua abordagem básica se adapta a clientes em potencial, a empresa oferece uma conta de demonstração de duas semanas para testar completamente o serviço antes de se comprometer. A Generic Trade cobra uma comissão fixa de $ 0,59 por contrato, por lado, tem um mínimo de conta de $ 0 e nenhuma taxa de inatividade, e fornece uma plataforma de negociação de futuros decente e seleção de ferramentas e pesquisa. Também vale a pena um olhar mais atento na categoria “Melhor Geral” é o E-Trade, que fica em algum lugar entre os dois no espectro low-end / high-end.

Corretores de baixo custo para negociação de futuros.

Com base em comissões, taxas e outros custos que aumentam a conta do negociador de futuros, compradores de barganha devem considerar esses corretores.

Comissão: Diferenciada: Mais de 2.000 contratos / mês: US $ 0,45 por contrato, por lado; 251 a 2.000 contratos: US $ 0,65; até 250 contratos: US $ 0,85 + taxas de câmbio e NFA Margem de day trade: 25% Mínimo da conta: US $ 500 Produtos futuros: 50+ Suporte ao trader: suporte por telefone 24/7 e bate-papo ao vivo.

Comissão: Diferenciada: 100.000+ contratos / mês: US $ 0,25 por contrato, por lado; mais de 50.000: US $ 0,30; mais de 10.000: US $ 0,35; mais de 2.000: US $ 0,45; mais de 500: US $ 0,50; menos de 500: $ 0,60 + taxas de câmbio e NFA Margem de day trade: 25% Mínimo da conta: $ 10.000 ($ 25.000 para plataformas de negociação selecionadas) Produtos futuros: 60+ Suporte ao trader: suporte por telefone 24 horas, tutoriais e webinars.

A negociação de futuros pode se tornar cara rapidamente. Os investidores podem estar sujeitos a taxas de plataforma, taxas de feed de dados, taxas de atividade mínima e taxas para acessar relatórios premium e outras pesquisas. Nem mesmo comissões de negociação - que todos os corretores cobram & ndash; por lado & # 8221; (primeiro quando o contrato é comprado e novamente quando é vendido) - são fáceis de decifrar. Por exemplo, o que não está incluído na comissão “por contrato” anunciada pela maioria das corretoras são duas taxas padrão: uma taxa de câmbio (que varia dependendo da troca de futuros usada para fazer a negociação) e uma taxa de avaliação de $ 0,02 paga ao National Futures Association (NFA), o órgão regulador autofinanciado do setor.

Quando as empresas cortam os custos de um serviço, muitas vezes compensam a diferença em outros lugares, geralmente cobrando taxas de dados e de plataforma. É aqui que a Ally Invest e a Lightspeed Trading se destacam, oferecendo um serviço com preços razoáveis ​​em todos os lugares. Ambas as corretoras possuem tabelas de comissões baseadas no volume mensal. As comissões da Lightspeed Trading (não incluindo as taxas de câmbio e NFA mencionadas acima) variam de US $ 0,25 para grandes apostadores com 100.000 contratos mensais a US $ 0,60 para aqueles que lidam com menos de 500 por mês. O intervalo na Ally é de US $ 0,45 por contrato para mais de 2.000 contratos, para US $ 0,85 para 250 e menos. Os clientes obtêm acesso gratuito a todos os sinos e assobios nas plataformas desktop, web e móvel da empresa. Ele cobra extra por dados, mas isso é razoável, de US $ 10 a US $ 15 por mês, dependendo da seleção de dados. Os clientes da Lightspeed também têm acesso gratuito à sua plataforma WebTrader, onde as cotações da Level 1 são gratuitas, e também podem pagar uma taxa de assinatura mensal para outras plataformas de nível profissional. Para contas com menos de US $ 15.000, a Lightspeed tem uma comissão mensal mínima de US $ 20.

Melhor plataforma de negociação, pesquisa e ferramentas.

Esses corretores oferecem o mais alto nível de dados e cotações em tempo real, ferramentas de gráficos e triagem, indicadores técnicos e uma riqueza de pesquisas gratuitas.

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Abbott Futures.

A Abbott Futures é uma corretora de commodities de serviço completo que oferece corretores experientes, pesquisas sólidas e preços competitivos. Trabalhamos com uma ampla gama de pessoas, de novatos a comerciantes experientes, agricultores ou produtores que procuram hedge e especuladores que buscam lucro.

Able World Trading.

Esforçamo-nos para proporcionar aos nossos clientes o conforto do ambiente de negociação estável, a rapidez e a facilidade das plataformas de negociação on-line e o serviço ao cliente inigualável, tudo acompanhado por custos de negociação extremamente baixos.

Acuvest Brokers, LLC.

A Acuvest Brokers fornece serviços especializados para profissionais de futuros, CTAs, gestores de fundos e seus investidores.

ADM Investor Services, Inc.

A ADM Investor Services é líder no mercado de corretagem de futuros há mais de 45 anos. Somos um comerciante registrado da Comissão de Futuros, prestando serviços abrangentes a clientes de varejo, comerciais e institucionais. Nosso trabalho é apoiado por uma rede de Corretores de Apresentação, FCMs sem compensação, filiais, subsidiárias e empresas irmãs nos Estados Unidos e em todo o mundo.

Advance Trading, Inc.

A Advance Trading, Inc. (ATI) é uma empresa de corretagem de commodities, não proprietária e com visão de futuro, que fornece gerenciamento de risco e orientação de mercado, atendendo a clientes nacionais e internacionais. Uma crença comum que a ATI compartilhou é que uma melhor compreensão da economia do movimento de grãos e oleaginosas em todo o mundo fornece valor para toda a nossa base de clientes. Na ATI, comunicação, inovação e resultados comprovados são o que entregamos.

Futuros Avançados.

Advanced Futures é um membro registrado da National Futures Association (NFA), administrado pela Commodity Futures Trading Commission (CFTC). Nossa equipe de corretores de futuros (Partners) possui a expertise (licenciada para a Série 3 e a Série 30) e suporte incondicional ao cliente e paixão pelos mercados. Olhando para o futuro, planejamos continuar nossa expansão global sem nunca perder de vista nossos relacionamentos pessoais com nossos clientes.

Vantagens Futuros.

A Advantage Futures está entre as maiores empresas de compensação de volume do setor, processando mais de 3,8 bilhões de contratos desde o início. A Advantage fornece soluções baseadas em tecnologia com infraestrutura de rede robusta e redundante. A Advantage atende indivíduos de alta frequência e point-n-click, bem como uma variedade de clientes de loja e institucionais.

Futuros AGN.

A AGN Futures, LLC (AGN), fundada em 2005 e sediada em Chicago, Illinois, é uma corretora on-line concentrada em produtos essenciais para Futuros, Commodities & amp; Opções para os operadores ativos atuais e os investidores de futuros gerenciados. A AGN Futures oferece suporte a traders ativos, clientes institucionais e desenvolvedores de API, oferecendo soluções proprietárias de tecnologia e engenharia, bem como aplicativos de comércio e feeds de dados de terceiros líderes do setor.

Agri Tendencias y Servicios SC.

Somos uma empresa mexicana que oferece serviços de cobertura a través do Visio Finantial Services.

aiSource (Alternative Investment Source), uma divisão da Lakefront Futures and Options, LLC, foi criada em 1997 com o único propósito de fornecer dados valiosos de futuros gerenciados, a fim de auxiliar os investidores em suas decisões de investimento. Embora sejam relativamente novos e desconhecidos para alguns, os Futuros Gerenciados têm sido utilizados por profissionais de investimento nos últimos 30 anos e tiveram um crescimento exponencial na última década.

Objetivo Futuros e Opções, Ltd.

Amy Jo Fischer, Presidente / Corretora e Principal Trader da Aim Futures & amp; Opções tem sido na indústria de futuros quase 30 anos. Objetivo se orgulha de excelente serviço ao cliente e taxas pendentes. Serviço completo, serviço de desconto, autogerenciado e contas gerenciadas, tudo disponível. Contas individuais, mistas, corporativas e IRA aceitas. Os clientes permanecem fiéis à empresa ano após ano. Ligue para falar diretamente com Amy Jo.

Allendale, Inc.

A Allendale foi fundada em 1984 em um elevador de grãos do país em Crystal Lake, Illinois. Desde então, Allendale se espalhou para incluir filiais nos Estados Unidos. Nossa equipe combina a experiência de primeira mão com os mercados agrícola e financeiro para ajudar os produtores agrícolas e comerciantes individuais a navegar nos mercados futuros.

Desde 1997, atendemos traders de futuros e opções em todo o mundo. Nossa plataforma de negociação de opções proprietária ThetaTrader oferece oportunidades de geração de renda e gerenciamento automatizado de risco / lucro. As contas de varejo e institucionais podem ser autodirecionadas ou gerenciadas por um dos nossos premiados programas de Consultoria de Negociação de Commodities. Nossos clientes também têm acesso a mais de 300 sistemas de negociação automatizados, bem como à educação de negociações via webinars semanais e eventos ao vivo.

A ALTAVRA oferece a investidores individuais e institucionais acesso a uma ampla variedade de produtos futuros gerenciados. Todos os gerentes são registrados e regulados por Commodity Trading Advisors. O Banco de Dados de Futuros Gerenciados do CTA é gratuito para todos os investidores individuais e institucionais acessarem. Por favor, sinta-se livre para ligar ou enviar e-mail com qualquer dúvida.

Amerex Brokers, LLC.

Corretor de energia por atacado.

Amius Limited.

A Amius fornece estruturas de Gerenciamento de Risco de Balcão (OTC) para o setor de commodities, permitindo que nossos clientes gerenciem com eficácia sua exposição ao preço no mercado enquanto maximizam as oportunidades em potencial. Também oferecemos serviços de corretagem de derivativos para nossos clientes com informações sobre o mercado em tempo real, desde instruções até a execução. Os membros da nossa equipe são fluentes em inglês / francês.

AMP Futures.

A AMP Global Clearing é uma Merchant Commission Merchant (FCM) baseada em Chicago que fornece acesso aos mercados globais de futuros eletrônicos para Operadores Individuais, EUA & amp; Corretoras Estrangeiras de Apresentação, CTAs, Terceiros e & amp; Desenvolvedores de API. Porquê pagar mais por menos? Obter comissões mais baratas & amp; Excelente Atendimento ao Cliente na AMP.

APackard Trading.

A Packard Trading (APT) é um DBA do The Zaner Group, um Corretor Independente de Apresentação localizado no coração do distrito financeiro de Chicago. O APT foi projetado para atender às necessidades de todos os traders - desde o serviço completo até o desconto on-line - com atenção aos detalhes e serviço ao cliente raramente encontrado na indústria de corretagem. Oferecemos algumas das melhores e mais populares ferramentas comerciais disponíveis. Negociação de futuros envolve risco de perda.

ApexFutures.

Negociante on-line de descontos profundos e corretor de opções com plataforma de negociação livre, margens de daytrade baixas e comissões. Suporte ao Live Broker, acesso a mais de 40 plataformas de negociação e mais de 60 sistemas de negociação automatizados.

Applegate Commodities LLC.

A Applegate Commodities é uma empresa que fornece serviços de execução para clientes institucionais no espaço de energia. Nosso foco está em futuros e opções de gás natural, petróleo bruto e produtos refinados.

Negociação Arrowfield.

A Arrowfield Trading foi criada para oferecer excelente atendimento ao cliente e um relacionamento pessoal com todos os nossos clientes. Nós fornecemos uma ampla gama de produtos e serviços de negociação projetados para o trader novato e experiente. Se você está interessado em negócios autônomos, com suporte a corretores, sistemas de negociação ou contas gerenciadas, podemos ajudar e aguardar a oportunidade de conquistar seu negócio.

ASESORIA FINANCIERA INTERNACIONAL.

CTA CTA E CORRETORA PARA FUTUROS E OPÇÕES. CORREDORES DE BOLSA, FUTUROS E OPCIONES. ESTAMOS CADASTRADOS E TENEMOS MAS DE 15 AÑOS DE EXPERIENCIA.

CORRETORES DE ATC.

A ATC BROKERS é uma empresa de corretagem de primeira linha que fornece soluções de negociação on-line dentro da indústria de forex e futuros para clientes em todo o mundo. / Fundada em 2005, a ATC BROKERS tem se concentrado no fornecimento de tecnologias novas e emergentes no setor de comércio. Continuamos a formar relacionamentos com fornecedores de tecnologia para expandir nosso alcance na obtenção das mais recentes tecnologias que estão no mercado.

Atlas Commodity Markets, LLC.

A Atlas Commodity Markets é uma provedora líder de serviços de corretagem física e financeira no atacado. Com escritórios em Houston, Chicago, Overland Park e Calgary, a Atlas estabelece o padrão para fornecer serviços de transparência, qualidade e execução de negócios nos mercados de energia e commodities agrícolas. Fundada em 2006, a Atlas tem uma presença importante nos mercados de gás natural, petróleo, energia, biocombustíveis e grãos.

Atingir capital

A Attain é uma corretora gerenciada de futuros que ajuda os investidores a investir através de gestores de dinheiro profissionais conhecidos como Commodity Trading Advisors (CTAs). Os CTAs pertencem a uma classe de ativos chamada Managed Futures. Saiba mais sobre futuros geridos e CTAs aqui. A Attain ajuda os investidores a selecionar um Programa de Futuros Gerenciados adequado para eles, abrir uma conta de negociação para o CTA gerenciar e monitorar a atividade de negociação do Programa de Futuros Gerenciados.

Atten Babler Commodities.

A Atten Babler Commodities é uma corretora de futuros e opções de serviços completos que auxilia produtores, processadores e usuários finais de commodities na captura de oportunidades e na minimização de riscos. Oferecemos serviços de hedge nas seguintes commodities: Grãos, Sementes Oleaginosas, Laticínios, Pecuária, Energia, Biocombustíveis, Taxas de Juros e Câmbio.

Futuros e opções do óleo de aquecimento.

Demonstração grátis de negociação de futuros.

Alertas de comércio semanal.

Livre eGuide de negociação de futuros de óleo de aquecimento.

No início dos anos 70, a situação do mercado mudou. À medida que o governo dos produtores estrangeiros de petróleo nacionalizava suas reservas de petróleo e, após o embargo do petróleo árabe de 1973, a estabilidade de preços deu lugar à volatilidade em toda a indústria do petróleo.

Com o levantamento dos controles de preço dos EUA sobre o aquecimento de óleo em meados da década de 1970, a Bolsa Mercantil de Nova York (NYMEX) começou a desenvolver um contrato futuro de petróleo para aquecimento e, em 1978, lançou o primeiro contrato futuro de energia. O óleo de aquecimento é responsável por quase 25% da produção do barril de petróleo bruto, o segundo maior "corte" do barril após a gasolina.

Em seus primeiros anos, o contrato de óleo de aquecimento da Divisão NYMEX atraiu principalmente atacadistas e grandes consumidores de óleo de aquecimento na área do Porto de Nova York. Logo, seu uso se espalhou para áreas geográficas fora de Nova York e ficou aparente que o contrato também estava sendo usado para proteger o diesel, que é quimicamente similar ao óleo de aquecimento, e combustível para jatos, que negocia no mercado à vista prêmio para os futuros de petróleo para aquecimento da Divisão NYMEX.

Hoje, uma grande variedade de empresas, incluindo refinadores de petróleo, comerciantes atacadistas, varejistas de óleo de aquecimento, empresas de transporte, companhias aéreas e operadores de transporte marítimo, bem como outros grandes consumidores de óleo combustível, adotaram este contrato como veículo de gerenciamento de risco e preço. mecanismo.

Futuros do óleo de aquecimento: Quem usa o contrato de futuros de óleo de aquecimento da divisão NYMEX?

O contrato de futuros de óleo de aquecimento da Divisão NYMEX pode ajudar a maioria dos setores da indústria de petróleo - refinadores, comerciantes de atacado e varejistas - a aproveitar as oportunidades de mercado ou a enfrentar os desafios apresentados pelas condições em constante mudança no mercado físico.

As distribuidoras de óleo combustível com serviço completo são usuários ativos dos contratos de futuros e opções de óleo de aquecimento. Normalmente, um revendedor de serviço completo irá proteger uma parte de seus compromissos de entrega de inverno através da compra de futuros e opções negociados em bolsa. Isso permite que um revendedor de óleo combustível ofereça um preço de entrega "garantido", no qual os clientes têm a garantia de um preço fixo para o consumo anual de combustível antes do início da temporada de inverno. O negociante de óleo combustível protege esses contratos de preço garantido através da compra de futuros ou contratos de opções do Exchange, ou pela compra de um acordo de fornecimento por atacado que vincula os preços à vista do terminal aos preços futuros do Exchange.

Os atacadistas também usam os contratos de futuros e opções de óleo de calefação da Divisão NYMEX para proteger os estoques físicos e para proteger as compras futuras de fornecimento de barcaças ou oleodutos.

Grandes usuários comerciais de óleo de aquecimento e combustíveis de transporte usam o contrato de óleo de aquecimento da Divisão NYMEX para se proteger contra aumentos no custo de combustível diesel, combustível de aviação e óleo combustível No. 2. Fora da indústria petrolífera, uma grande variedade de empresas, incluindo empresas de transporte por caminhão, companhias aéreas, operadores de transporte marítimo e outros grandes consumidores adotaram o contrato como um veículo de gerenciamento de risco para precificação, orçamento e proteção de combustíveis destilados.

Fatores sazonais e econômicos influenciam os preços relativos de óleo de aquecimento, gasolina, petróleo bruto, gás natural e propano. Para ajudar a gerenciar o risco, os participantes do mercado podem negociar o óleo de aquecimento da Divisão NYMEX através do NYMEX ACCESS sm, o sistema de comércio eletrônico da Bolsa após o expediente. O sistema está disponível cinco noites por semana, de domingo a quinta-feira, durante as horas em que o pregão é fechado. Estações de trabalho estão disponíveis nos Estados Unidos; Londres; Sydney, Austrália; e durante o primeiro semestre de 1997, Hong Kong.

Os operadores também podem usar os contratos de óleo de aquecimento e gasolina da Divisão NYMEX em conjunto com os futuros de petróleo bruto para garantir a margem de "crack spread" ou refino teórico.

Como proteção à queda dos preços do mercado à vista, produtores, comerciantes e profissionais de marketing podem vender futuros para fixar preços para entrega futura e, assim, proteger o valor das vendas futuras de óleo de aquecimento.

Como os futuros do óleo de calefação da Divisão NYMEX são negociados ao longo de 18 meses consecutivos, os traders podem implementar estratégias de hedge que abrangem duas temporadas de aquecimento no inverno.

Opções de futuros de óleo de aquecimento definidas.

O contrato de opções de óleo para aquecimento da Divisão NYMEX, introduzido em 1987, complementa o contrato futuro e fornece mais um instrumento de hedge para os participantes do mercado aumentar sua flexibilidade na gestão de seus riscos de negócios.

As opções podem ser usadas independentemente ou com futuros para criar estratégias de cobertura para se adequar a qualquer perfil de risco ou consideração de custo.

O detentor de uma opção tem o direito, mas não a obrigação, de comprar ou vender um contrato futuro a um preço especificado em uma hora especificada, em troca de um pagamento único ou prêmio. O vendedor de uma opção, por outro lado, tem a opção de comprar ou vender um contrato de futuros, se o titular de uma opção optar por exercê-la.

Existem dois tipos de opções: chamadas e puts. Uma chamada dá ao detentor o direito, mas não a obrigação, de comprar futuros a um preço específico (a greve ou preço de exercício) por um período de tempo específico. Uma put dá ao detentor o direito, mas não a obrigação, de vender a futuros um preço específico por um período específico de tempo.

A compra de uma chamada ou venda é semelhante à compra de uma apólice de seguro: em troca de um prêmio único, o comprador obtém proteção contra a ocorrência de risco para o período de tempo designado. Para se proteger contra o risco de um aumento de preço, um hedger compraria uma ligação; para proteger contra uma redução de preço, uma put.

Se os preços não se moverem em uma direção adversa, o comprador de opções perde apenas seu prêmio e, de outra forma, é capaz de participar plenamente em qualquer movimento favorável de preço.

Um vendedor de opções (ou escritor) desempenha uma função semelhante à de uma companhia de seguros. Ele recolhe o prêmio e é obrigado a executar, caso o comprador exerça a opção. Se o contrato de opções expirar sem ser exercido, o vendedor da opção lucra com o valor do prêmio.

Eliminação de opções.

Ao contrário dos futuros, que devem ser liquidados ou mantidos até a entrega, o detentor de uma opção tem uma terceira alternativa: se o preço futuro não se move o suficiente para fazer o exercício da opção valer a pena, ou se move na direção oposta, o comprador pode escolher permitir que sua opção expire sem valor.

Informações do mercado 24 horas.

O escritório de informações ao público do New York Mercantile Exchange disponibiliza informações ao público 24 horas por dia através do Fastfacts, um sistema telefônico de última geração que coloca você em contato com informações vitais do Exchange mais rapidamente do que nunca. Estatísticas como dados de preço e volume são atualizadas a cada cinco minutos pelo computador mainframe do Exchange. Novas informações estão disponíveis em 30 minutos. Ligue para o Fastfacts em (212) 301-4871.

Os códigos de acesso da Fastfacts para futuros e opções de óleo de aquecimento da Divisão NYMEX são: